Beginner

สวอปใน Forex คืออะไร

เมื่อคุณซื้อขาย Forex คุณจะแสดงมุมมองเกี่ยวกับทิศทางของคู่สกุลเงินโดยการซื้อหรือขายสกุลเงินพื้นฐาน (สกุลเงินที่กล่าวถึงเป็นชื่อแรก) พร้อมกำไรหรือขาดทุนในสกุลเงินอ้างอิง (สกุลเงินที่กล่าวถึงเป็นชื่อที่สอง) เป็นผลให้คุณเห็นด้วยกับเราในฐานะคู่สัญญาที่จะตรวจดูสกุลเงินหนึ่งก่อนที่จะสวอปกลับในวันที่คุณเลือก ด้วยกำไรหรือขาดทุนที่ปรับให้เป็นเงินสดซึ่งกำลังดำเนินการให้กับบัญชี

การครอบครองตำแหน่งขึ้นอยู่กับกลยุทธ์และแผนการซื้อขาย Swing Trader อาจครอบครองตำแหน่งเป็นเวลาหลายวันหรือแม้แต่หลายสัปดาห์ในขณะที่ Scalper อาจครอบครองตำแหน่งไว้สองสามวินาที เมื่อครอบครองตำแหน่ง ราคาของคู่สกุลเงินที่คุณกำลังซื้อขายจะไม่ใช่เพียงราคาเดียวที่คุณจะต้องจับตาดู คุณควรระวังค่าสวอหรือค่าธรรมเนียมกองทุด้วย

ค่าสวอปได้รับผลอย่างมากจากอัตราดอกเบี้ยอ้างอิงที่สอดคล้องกับแต่ละสกุลเงินที่เกี่ยวข้องทั้งสองสกุลเงิน จะมีการนำค่าสวอปมาใช้หากคุณครอบครองตำแหน่งที่จุดโรลโอเวอร์รายวันซึ่งเป็นเวลาเซิร์ฟเวอร์ 00:00 และเป็นที่รู้จักในการซื้อขาย Forex ว่า 'tomorrow next' หรือ 'tom next'

ผู้ซื้อขายระหว่างวันไม่จำเป็นต้องกังวลเกี่ยวกับค่าสวอปเนื่องจากจะปิดตำแหน่งโดยอัตโนมัติก่อนถึงจุดโรลโอเวอร์รายวัน แต่สำหรับผู้ซื้อขายอื่นที่ครอบครองตำแหน่งข้ามคืนหรือนานกว่านั้น คุณต้องพิจารณาการดำเนินการนี้ในรายการสิ่งที่ควรพิจารณาด้านการซื้อขายของคุณ

จะคำนวณดอกเบี้ยโรลโอเวอร์อย่างไร

ค่าสวอปเกิดควบคุมโดยผลต่างอัตราดอกเบี้ย ผลต่างอัตราดอกเบี้ยเป็นอีกวิธีหนึ่งในการคำนึงถึงความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ยระหว่างสกุลเงินพื้นฐานและสกุลเงินอ้างอิงของคุณ ตามปกติอาจมีความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ยสองรายการ ดังนั้นเมื่อเราหักดอกเบี้ยเหล่านี้หน้าบัญชีและประเมินผลต่าง คุณอาจถูกเรียกเก็บค่าธรรมเนียมหรือได้รับเป็นดอกเบี้ยรายวัน ปัจจัยที่มีผลต่อจำนวนนี้รวมถึงขนาดล็อต ราคาตลาดปัจจุบัน และขอบเขตของผลต่างระหว่างอัตราดอกเบี้ยสองรายการในเวลานั้น ผลต่างนี้สร้างพื้นฐานของ Carry Trade

Carry Trade คืออะไร

เมื่อสภาพตลาดเหมาะสม ผู้ซื้อขายจะเข้ามาครอบครองตำแหน่งในสกุลเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยที่เกี่ยวข้องสูงกว่า เช่นเดียวกับ 'กองทุน' การซื้อขายโดยการขายสกุลเงินด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า จากนั้นจึงหักดอกเบี้ยที่เป็นบวกหน้าบัญชี การซื้อขายลักษณะนี้เรียกว่า Carry Trade กล่าวคือ การที่ผู้ซื้อขายจะครอบครองตำแหน่งของตนเพื่อรับดอกเบี้ยและผลต่างอัตราสวอป Carry เป็นส่วนใหญ่ของพื้นที่การซื้อขาย FX และอาจเป็นสิ่งที่ควรพิจารณาเบื้องต้นสำหรับกองทุนป้องกันความเสี่ยงหลายรายการ

เหตุใดโบรกเกอร์จึงเรียกเก็บค่าสวอป

ที่ Pepperstone เรามอบความสามารถในการเปลี่ยนแปลงราคาซื้อขายในตลาดสกุลเงินสากลแก่ลูกค้าของเรา โดยไม่ได้สนใจที่จะส่งมอบสกุลเงินที่ซื้อขายแบบสกุลเงินจริง ดังนั้นเมื่อเราเข้าสู่ตำแหน่ง FX ที่เลเวอเรจ จะมีประสิทธิภาพด้านพื้นฐานการชำระค่าซื้อขาย Rolling แบบไม่กำหนดล่วงหน้า นี่หมายความว่าในฐานะผู้ซื้อขายที่คุณตัดสินใจ เมื่อคุณต้องการปิดตำแหน่งโดยใช้ Stop-Loss หรือการจัดการการซื้อขายรูปแบบอื่นๆ และโบรกเกอร์ในฐานะคู่สัญญาจะใช้เวลาแบบโรลโอเวอร์ในการคำนวณค่าธรรมเนียมกองทุนแทนการส่งมอบหรือรับสกุลเงินจริง

การชำระค่าซื้อขายในตลาด Spot FX อ้างอิงจะเกิดขึ้นอย่างไร

ในตลาดอ้างอิง การทำธุรกรรม Spot FX มีแนวโน้มที่จะชำระค่าซื้อขาย 2 วันทำการหลังการซื้อขายนั้น (T+2) หากสถาบันซื้อ EURUSD ในตลาด Spot FX สถาบันเหล่านั้นจะได้รับ EUR ตามอัตราที่ตกลงกัน 2 วันหลังจากวันที่ทำการซื้อขาย แต่ยังมีข้อยกเว้นบางประการสำหรับกฎนี้ ตัวอย่างเช่น USDCAD ซึ่งชำระค่าซื้อขาย 1 วันหลังจากการซื้อขาย (T+1)

อะไรคือ tom next

สวอป tom next เป็นตราสารทางการเงินที่ซื้อขายได้อย่างสมบูรณ์ อัตราเหล่านี้ผันผวนตามการคาดการณ์นโยบายการเงิน รวมถึงกลไกตลาดอื่นๆ เช่น อุปสงค์ อุปทาน และความมีสภาพคล่องที่ส่งผลกระทบต่อตลาด สถาบันมักมองหาทางชะลอการชำระค่าซื้อขายด้วยการทำข้อตกลง tom next

ตัวอย่างสวอป tom next

สมมติว่าผู้ซื้อขายซื้อสัญญา EURUSD หนึ่งรายการ (€100,000 โดยประมาณ) แต่ไม่ว่าด้วยเหตุผลใดก็ตาม ผู้ซื้อขายต้องการจะชะลอการชำระค่าซื้อขายไป 1 วัน ในวันต่อมา คู่สัญญาดังกล่าวจะสวอป €100,000 กลับไปที่ผู้ซื้อขายสำหรับ 'next day' ที่อัตราการทำธุรกรรมก่อนหน้านี้บวกกับอัตราตลาด tom next เพิ่มเติม ผลที่ชำระค่าซื้อขายจะย้อนกลับ 1 วัน โดยอัตราแลกเปลี่ยนที่ทำธุรกรรมของผู้ซื้อขายในขณะนี้ได้รับการปรับเป็นอัตราตลาด tom next

เราทำซ้ำกระบวนการนี้อย่างไม่ผิดเพี้ยนเนื่องจากวิธีที่เราจัดการขั้นตอนของลูกค้ากับธนาคารป้องกันความเสี่ยงของเรา ซึ่งหมายความว่ามีการทำซ้ำค่าใช้จ่าย (หรือเครดิต) ของการโรลโอเวอร์และการชะลอการชำระค่าซื้อขายให้กับบัญชีของคุณ หากคุณตัดสินใจที่จะครอบครองตำแหน่งซึ่งเกินเวลาที่กำหนดที่ 17:00 น. ตามเวลานิวยอร์ก (หรือ 7:00 AEST) คุณจะจ่ายเงินหรือได้รับค่าธรรมเนียม tom next จากตำแหน่งในนามซึ่งรวมถึงกำไรหรือขาดทุน

โปรดทราบว่าในโลก FX จริง ราคาเปิดที่ตกลงกันไว้ก่อนหน้านี้จะถูกปรับสำหรับอัตราสวอป ในการซื้อขาย FX ที่เลเวอเรจซึ่งเป็นสิ่งที่เรานำเสนอ มีการปรับเงินสดให้กับบัญชีของคุณ

เราจะหาอัตรา tom next ต้นทางได้อย่างไร

เราจะหาอัตรา tom next ต้นทางจากธนาคารการลงทุนสากลชั้น 1 มีการอัปเดตอัตราเหล่านี้ให้กับบัญชีสำหรับตลาด tom next แบบไดนามิกเป็นประจำ

ค่าสวอปรายวัน / เครดิต = (1 จุด / อัตราแลกเปลี่ยน) * (ขนาดซื้อขาย [or notional amount] * ค่าธรรมเนียม tom next)

ตัวอย่างเช่น:

คู่สกุลเงิน: EURUSD

1 จุด: 0.00001

สกุลเงินฐานของบัญชี: EUR

อัตราแลกเปลี่ยน: 1.1290

ขนาดซื้อขาย: 1 ล็อต (€100,000)

อัตราสวอปออเดอร์ซื้อของ Pepperstone: -11.49, อัตราสวอปออเดอร์ขาย: +7.02

มูลค่าสวอปที่จะหักจากบัญชี: (0.00001/1.1290) * (100,000 *-11.49) = €-10.18

หากคุณขาย EURUSD หนึ่งสัญญา คุณจะได้รับ €6.22 ต่อวัน

ทริปเปิลสวอปคืออะไร

โรลโอเวอร์สามวันเป็นมาตรฐานของอุตสาหกรรม ในขณะที่ผู้ซื้อขายจะถูกเรียกเก็บเงิน (หรือได้รับโอน) อัตรา tom next สำหรับ 1 วันหากครอบครองเกินเวลา 17:00 น. ตามเวลานิวยอร์ก ส่วนที่ทำให้สับสนและเข้าใจผิดมากที่สุดสำหรับค่าธรรมเนียมโรลโอเวอร์คือค่าธรรมเนียมโรลโอเวอร์สามวันหรือที่รู้จักกันว่า Triple Swap Wednesday

นี่เป็นเพราะหากผู้ซื้อขายครอบครองตำแหน่งเกินเวลา 17:00 น. ตามเวลานิวยอร์กในวันพุธ การซื้อขายจะได้รับการดำเนินการประหนึ่งดำเนินการในวันพฤหัสบดีและบัญชีจะถูกปรับให้ได้รับหรือเสียดอกเบี้ยสำหรับสามวัน

วันที่ชำระค่าซื้อขายของโบรกเกอร์จะถูกเลื่อนออกไปเป็นวันจันทร์ ซึ่งหมายความว่าผู้ซื้อขายจะถูกเรียกเก็บเงิน (หรือได้รับโอน) สำหรับกองทุนของทั้งสองวันในช่วงสุดสัปดาห์ตามการกำหนดลักษณะของการชำระค่าซื้อขาย T+2 แม้ว่าตลาด FX จะปิดทำการ แต่สถานะ tom next สามวันก็จะยังคงได้รับการปฏิบัติตามวันในปฏิทินอยู่

ทันการซื้อขาย

เมื่อซื้อขาย Forex ไม่ได้มีเพียงแค่กำไรและขาดทุนที่คุณต้องจับตาดู ค่าธรรมเนียมสวอปอาจดีหรือแย่ต่อบัญชีของคุณได้ ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับสกุลเงินที่คุณซื้อขายและผลต่างอัตราดอกเบี้ย การรู้ว่าโรลโอเวอร์คืออะไรและมีผลบังคับใช้กับบัญชีของคุณอย่างไรเป็นเรื่องสำคัญ รวมถึงข้อผิดพลาดทั่วไปสำหรับผู้ซื้อขายที่ครอบครองตำแหน่งข้ามคืนด้วย สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีการคำนวณ tom next, triple Swap Wednesday หรือวิธีการใช้ประโยชน์จากการจัดการบัญชีของคุณอย่างเต็มที่เมื่อครอบครองตำแหน่งข้ามคืน โปรดติดต่อเรา